Comment calculer la variance dans un portefeuille
Dans le monde financier, le risque est l`ennemi juré de Retour- qui est, les investisseurs sont généralement contraints de trouver l`équilibre entre les deux, mais la plupart préféreraient un sans risque, l`investissement à haut rendement. En conséquence, il existe de nombreuses mesures pour le risque dans la communauté des investisseurs. Est l`un des écarts les plus populaires, ce qui est la diffusion des valeurs autour du rendement moyen. La racine carrée de la variance est l`écart-type, qui est considérée comme une mesure de la volatilité.
Obtenir le rendement moyen pour chaque actif de votre portefeuille. Disons que vous avez trois titres avec un rendement moyen de 8,9, 4,6 et -1,2 pour cent.
Soustraire la moyenne de chaque numéro de retour. La moyenne est la moyenne ou la somme divisée par le nombre d`actifs, qui dans ce cas est égal à 12,3 pour cent / 3, soit 4,1 pour cent. Les trois résultats de soustraction sont (8.9 à 4.1), (4.6 à 4.1) et (-1,2 à 4,1), ou de 4,8, 0,5 et -5,3 pour cent.
Carré chaque résultat de retour. Les trois résultats sont (4,8 ^ 2), (0,5 ^ 2) et (-5,3 ^ 2), ou 23,04, 0,25 et 28,09 pour cent au carré.
La somme des carrés. Cela équivaut à 23,04, 0,25 et 28,09 pour cent au carré, ou 51,38 pour cent au carré.
Diviser la somme des actifs numériques dans le portefeuille. La réponse est 51.38 / 3 = 17,13 pour cent au carré. Ceci est la variance du portefeuille, qui représente la variation moyenne du portefeuille. La racine carrée de 17,13 pour cent au carré, ou 4,14, en unités de pourcentage, représente l`écart type, une mesure de la volatilité.